ЦФА на индекс цифрового квадратного метра

Главное о кейсе

Сбер выпустил ЦФА на индекс цифрового квадратного метра для физлиц.
Выпуск осуществляется в информационной системе Сбера на основе технологии блокчейн. Выпуск такого ЦФА даст квалифицированным инвесторам возможность инвестировать в инструмент, привязанный к средней стоимости жилой недвижимости в Москве. Размер выплат по ЦФА поставлен в зависимость от значения индекса цифрового квадратного метра (Digital Square Meter Index, SBERDSMI), который публикуется на портале Sberbank CIB Index. Объем выпуска составил 25 млн.рублей. Выпуск был продан в полном объеме в количестве 8729 шт. Новый инструмент даёт дополнительные возможности для диверсификации инвестиционного портфеля розничных инвесторов. Стоимость 1 ЦФА приравнивается к значению индекса цифрового квадратного метра SBERDSMI, который представляет собой 1% индекса ДомКлик, рассчитываемого и публикуемого МосБиржей (ISIN: RU000A105609), что делает этот ЦФА более доступным для инвесторов. Плановое погашение выпуска предусмотрено в периоде с 11 по 16 декабря 2026 года по стоимости, равной значению индекса (в расчете на 1 ЦФА). При этом у инвесторов может быть возможность продать ЦФА эмитенту до наступления срока погашения в соответствии с Решением о выпуске:
https://dfa.sber.ru/dfa/view/57AZ7DMh2G8ZVJ5qv5FFKjV1UYA1vrSwgcd6xqjgsHAn

Как проект изменил жизнь пользователей

На рынке это первый выпуск ЦФА с возможностью инвестировать в инструмент с привязкой к индексу цифрового квадратного метра, который рассчитывается как 1/100 стоимости среднего квадратного метра московской
недвижимости, что позволяет инвестировать розничным клиентам с низким порогом входа и без привязки к конкретному объекту недвижимости (на 02.02.2024 цена приобретения 1 ЦФА составляла 2881 рублей).

Бизнес-задача и ее решение

С помощью новых технологий упростить клиентам инвестиционные операции. В соответствии с трендом цифровизации финансового рынка и активного развития рынка ЦФА была задача предложить новый цифровой инструмент инвестирования для розничных клиентов с низким порогом входа.

Крафт (мастерство), реализация, технические детали

Сбер протестировал новый процесс создания продукта «ЦФА на индекс квадратного метра» на блокчейн-платформе с использованием типового смарт-контракта, который позволит в будущем выпускать ЦФА на различные иные индексы, сокращая T2M вывода новых цифровых продуктов.
Также новый инструмент предоставил возможность диверсифицировать инвестиционный портфель розничным инвесторам. Полагаем, что выпуск ЦФА на квадратный метр откроет новые возможности для инвесторов и внесет свой вклад в развитие всего российского рынка ЦФА.

Инсайты, гипотезы, процесс создания и взаимодействия с заказчиком

-